Este 7 de septiembre Federal cumple 142 años, luego de que en 1880 por decreto del gobernador coronel José Francisco Antelo se fundara la Colonia que en primera instancia se llamó Paso de Las Yeguas.

La Municipalidad de Federal organizó diferentes actividades pra conmemorar esta fecha tan importante, que tuvo, entre otros artistas la actuación de la Bersuit Vergarabat.

En 1803 se afincaron los primeros pobladores en el paraje que pasó a ser conocido como Paso de Las Yeguas por la abundancia de dichos animales. La colonia fue fundada el 7 de septiembre de 1880 por decreto del gobernador coronel José Francisco Antelo, razón por la que fue conocida por algún tiempo como como Colonia Antelo al no fijársele un nombre hasta que en 1884 la legislatura provincial la bautizó como Colonia Federal. El 24 de noviembre de 1888 fue nombrada la primera comisión municipal (junta de fomento) por decreto del poder ejecutivo de la provincia, en respuesta a la petición de vecinos, considerando que la misma reunía las "condiciones requeridas por la Ley Orgánica Municipal". Así se decretó: "Nómbrase en la Colonia Federal una comisión municipal compuesta de los señores Antonio Flores, José Villalonga, Juan Usado, José Rossi y Miguel Reynafé".

El 31 de marzo de 1889 fue electo su primer intendente, Antonio Flores, quien tomó posesión del cargo el 4 de abril de ese año. Luego de la reforma constitucional de 1933 fue transformado en municipio de 2° categoría el 1 de julio de 1935. Por decreto 5395/1957 del 2 de octubre de 1957 se le asignó la categoría de ciudad como municipio de 1° categoría. El 15 de septiembre de 1972 se convirtió en la cabecera del departamento Federal, creado ese mismo día, siendo hasta entonces parte del departamento Concordia. Mediante la ley provincial N° 9338, sancionada el 3 de julio de 2001 se amplió el ejido del municipio. Al desaparecer las categorías municipales el 10 de diciembre de 2011 pasó a tener un Concejo Deliberante de 11 miembros.